Якщо у людини є особисті накопичення, він не хоче втратити їх через девальвацію гривні і галопуючих темпів інфляції. Куди йому інвестувати свої заощадження, щоб якщо не примножити їх, то хоча б зберегти? На тлі нестабільної банківської системи і банкрутств низки банків, а також дефіциту доларів і євро, вибір зробити непросто. Однак варіанти є.
Що робити з гривнею, щоб вона не «згоріла»? Тут думки експертів розходяться.
«Я думаю, що зараз немає сенсу інвестувати свої капітали кудись. Потрібно просто чекати, як буде розвиватися ситуація з реформами. У такі моменти, як зараз, найкраща позиція - не смикати », - вважає український експерт, заслужений економіст Криму Андрій Клименко. Цю позицію поділяє і частина українців, які вважають за краще зберігати свої заощадження в гривні «під матрацом».
Звичайно, це вибір кожного, але фінансисти попереджають - готівкова гривня до кінця року може зовсім знецінитися. «Тут ніякого антипатріотизму немає. Однак само собою зрозуміло, що зберігати гроші в гривні на сьогоднішній день не вигідно ні в якому варіанті », - говорить керівник проекту в Лізі фінансового розвитку Андрій Блінов. І наводить приклад: у 2014 році готівкова гривня знецінилася мінімум на 25% з урахуванням інфляції.
Як раніше повідомляв, за даними Державної служби статистики, інфляція в Україні в 2014 році склала 24,9% . Тобто фактично за рік українці втратили 250 гривень з кожної тисячі. Якщо інфляційні процеси в Україні продовжаться, а вони продовжаться, оскільки, за прогнозами глави НБУ Валерія Гонтаревої , Рівень інфляції в 2015 році складе 17-18%, тоді готівкова гривня продовжить «танути» в квартирних схованках українців.
готівкові долари
Купівля доларів - справа хороша. Конвертіровав гривню в долари, її можна врятувати від девальвації. А в 2014 році національна валюта знецінилася майже на 150% - з 8 грн / $ на початку року до 20-21 грн / $ в кінці на торгах на міжбанківському валютному ринку. Але, найголовніше, долари - це високоліквідний актив: їх завжди можна легко і швидко обміняти на гривню.
Зараз в Україні ситуація невизначена. Знаю, що фінансисти в таких випадках радять сидіти в валютному кеші. Це не моє умовивід, а поширена практика », - розповідає виконавчий директор Центру соціально-економічних досліджень CASE Дмитро Боярчук.
Головна проблема у цього варіанту - долари зараз в гострому дефіциті. У банківських обмінних пунктах вони пропали ще восени - на початку жовтня 200 доларів в банках не змогла знайти навіть глава НБУ Валерія Гонтарєва . І з тих пір ситуація з наявністю доларів в касах банків тільки погіршилася. Фактично зараз українці можуть купити готівковий долар тільки на чорному ринку, курс якого сьогодні там перевищує 20 грн / $. При цьому ризики бути «кинутим» міняйлами, залишившись і без гривень, і без доларів, з кожним днем все вище, оскільки зі збільшенням попиту на валюту українські вулиці і ринки заповнюються шахраями.
Депозити в гривні
Сьогодні банки готові відкрити українцям депозити в національній валюті, ставки за якими досягають 25-26% річних. Однак навіть такі космічні відсотки не роблять депозити в гривні вигідними. Арифметика проста: вклавши 10 тис. Гривень під 25% річних, ви в кінці року отримаєте від банку 2,5 тис. Гривень відсотків. Але з цієї суми банк відніме 20% або 500 гривень пасивного податку, який діє з 1 січня 2015 року. Виходить, що на руки вкладник отримає в кінці року 12 тис. Гривень. 2 тис. - хороший дохід, але потрібно врахувати галопуючі темпи інфляції. Якщо в 2015 році вони не перевищать прогнозної оцінки в 18%, тоді вкладникові вдасться зберегти свої заощадження і навіть заробити на своєму вкладі 2% річних. А якщо темпи інфляції перевищать показники 2014 року в 25%?
«Навіть те, що ви примножите завдяки відсоткам, це все одно не випереджає інфляцію. І це той нюанс, який з'явився в 2014 році. Раніш такого не було. Гривня як засіб заощадження зараз не працює », - констатує Андрій Блінов. При цьому, за одностайною думкою експертів фінансового ринку України, ризики нових банкрутств банків в 2015 році збільшуються.
Депозити в доларах
Це палиця з двома кінцями. З одного боку, зафіксувавши свої накопичення в доларах, людина страхується від ризику девальвації гривні. Крім того, він ще й непогано заробляє на банківських відсотках, які в деяких банках досягають 10-11% річних. З урахуванням всіх податкових відрахувань заробіток в доларах може скласти майже 9% річних, що само по собі досить вигідно. Однак зараз існує кілька «страшилок», які лякають українців і зупиняють від походу в банк для відкриття там доларових депозитів.
Головна з них - можливість проведення в державі так званої «конфіскаційної реформи». Пояснюється це приблизно так: «Якщо держава вже залізло в кишеню власників нерухомості, власників дорогих авто, то що йому завадить потрясти« багатеньких буратін », у яких є великі депозити, і забрати у них зайве?». «Зайве» в даному випадку - це заощадження, які не потрібні людині на поточні витрати: їжу, одяг, проїзд, комунальні платежі і підручники дитині.
«Ця категорія людей боїться, що в якийсь момент держава може оголосити, приміром, доларові депозити понад 5 тис. Поза законом. Вони боятися завтра прочитати який-небудь декрет, що їх валютні заощадження в банку перетворилися в гривню за курсом 8 або 16. Неважливо, за яким курсом, головне, що вони перетворилися без твоєї згоди », - розповідає Блінов. Експерт фінансового ринку говорить, що Нацбанк і уряд завжди спростовували таку можливість. Але, на його думку, спростовували досить мляво. А поширена практика, коли валютні перекази або депозити деякі банки намагалися повертати у гривні за курсом НБУ на день їх видачі, оптимізму потенційним вкладникам явно не додає.
«Потрібно провести масштабну інформаційну кампанію на державному рівні, в якій донести населенню, що уряд нічого подібного не планує, що воно свято дотримує приватну власність, що долар - це законний засіб накопичення. І тоді люди без побоювання понесуть валюту в банки », - вважає Блінов.
Альтернативна валюта
Долар і євро зараз в дефіциті. Чим їх можна замінити? Справжні дифірамби фінансові експерти співають швейцарського франка. Ця валюта вважається однією з найбезпечніших в світі, в тому числі через секретність швейцарської банківської системи і політичного нейтралітету країни. Її давно охрестили «валютою-притулком», бо за часів фінансових катаклізмів надійність франка не падає, а ціна зростає. «Буквально тиждень тому швейцарський Центробанк цієї країни відпустив курс франка, прибравши вимоги щодо мінімального курсу до євро і долара, які утримували цю валюту від ревальвації. В результаті швейцарський франк відразу подорожчав на 25% », - констатує Андрій Блінов. При цьому експерт сумнівається, що франк продовжить дорожчати в 2015 році, але те, що його курс залишиться стабільним до головних світових валют, - це очікувано.
«А ось курс євро може знижуватися по відношенню до долара. Цього очікують всі світові фінансові аналітики. Одна з причин - економічні проблеми регіону, в тому числі з-за війни в Україні та складних відносин Євросоюзу з Росією », - говорить Блінов. При цьому експерт настійно не рекомендує українцям скуповувати в якості альтернативи долару валюти нафтовидобувних країн. Через різке і тривалого зниження цін на нафту їх валюти в 2015 році, швидше за все, очікує девальвація.
золото
Інвестиція в золото в 2014 році була однією з найбільш вдалих ідей. На відсотках по депозитах в банківських металах багато не заробиш, оскільки вони дуже малі - близько 3-4,5% річних. Зате дорогоцінні метали мають властивість дорожчати. У 2014 році вартість тройської унції золота зросла майже вдвічі - з початку року офіційний курс золота збільшився на 98,83%. В цьому випадку інвестувати в покупку золотих злитків вигідно, а якщо ціна на золото «заморозилась» або навіть пішла вниз, збитків не уникнути. Головний підступ покупки золота для простого обивателя в тому, що банк продає його за однією ціною, а купує назад - суттєво дешевше.
«Не радив би інвестувати в золото, тому що потім продасте його за ціною брухту в два рази дешевше», - говорить аналітик Міжнародного центру перспективних досліджень Олександр Жолудь. Тому, наважуючись вкладати свої кровні в золоті злитки, потрібно розуміти, що це довгострокове вкладення на кілька років, а то і десятків років. За цей час дорогоцінний метал виросте в ціні і принесе своєму власникові істотний прибуток. «У періоди, коли йде дуже сильне зміцнення долара по відношенню до інших валют і стрімке падіння вартості нафти, як правило, золото не дорожчає», - попереджає Блінов.
Нерухомість
Купувати квартири на вторинному ринку як об'єкти для інвестування експерти не радять. Це не вигідно. Чому? Справа в тому, що останні півроку продавці нерухомості різко захотіли отримувати від покупця оплату виключно в доларах. Це означає, що якщо людина робила свої накопичення в гривні, він відразу втрачає на конвертації її в долари. Але це ще не все. Надії на те, що в 2015 році нерухомість почне дорожчати в доларовому еквіваленті, вкрай малі. Навпаки, багато аналітиків очікують подальшого зниження вартості квадратного метра в американській валюті, а це значить, що інвестор втратить на цьому ще раз. Те ж саме стосується і земельних ділянок, які за часів ажіотажного попиту на землю в містах-мільйонниках і їх сателітів були серйозно переоцінені.
А ось витрачати свої гривневі депозити або готівку на покупку квартир в будинку, що будується - вигідно. Головне вибирати об'єкт з готовністю 90-95%, щоб не потрапити на недобудову. «В минулому році ті, хто мав великі гривневі депозити, зіткнулися з тим, що долар почав рости і їх гривня -« горіти ». Перекласти її в долари було неможливо. Тоді вони звернулися до компаній-забудовників і перерахували всі свої суми на їхні рахунки. Тобто фактично вони конвертували свої гривні в квадратні метри, які після введення будинку в експлуатацію можна продавати за долари. В цьому плані рішення правильне », - резюмує Андрій Блінов.
Товари
У будь-який високоінфляціонной економіці, де темпи інфляції перевищують 20%, завжди вигідно вкладати національну валюту в товари. Це може бути побутова техніка, комп'ютери, телевізори, холодильники та інший імпортний ширвжиток. Продавці його закуповують за валюту, а тому його ціна прив'язана до курсу долара. При девальвації національної валюти ціни на ці товари починають різко зростати. «Наприклад, в минулому році мої знайомі накупили собі телевізорів в кожну кімнату, покупку яких постійно відкладали на потім. Вони купили собі плазму зі знижкою за курсом 14 грн / дол. Зважилися, бо розуміли, що курс долара буде рости, і за курсом 25 грн / дол. вони купити собі телевізор вже не дозволять », - наводить приклад Блінов.
Згоден зі своїм колегою і президент Асоціації українських банків Олександр Сугоняко. Він упевнений, в нинішній ситуації українцям потрібно інвестувати свої заощадження в себе і своє майбутнє. «Зробіть ремонт в квартирі, щоб вашим дітям було комфортно жити. Сплатіть освіту своїх дітей. Якщо ви бізнесмен, купите обладнання або нові верстати, які завтра вам допоможуть заробити гроші », - говорить він.
Однак у випадку витратити всі свої заощадження на товари є і чимало супротивників. «Техніка швидко застаріває, а шуби з'їдять миші», - нагадує інвесторам Олександр Жолудь. А ось набуті знання завжди будуть в ціні. «Вивчайте англійську, отримуйте освіту за кордоном. Тоді можна стати дійсно цінним співробітником, і витрати окупляться », - радить президент Українського аналітичного центру Олександр Охрименко.
А якщо темпи інфляції перевищать показники 2014 року в 25%?
Чим їх можна замінити?
Чому?